Document d enregistrement universel et rapport financier annuel 2021 - BNP PARIBAS454

5 risques et adéquation des fonds ProPres Pilier 3

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Risque de contrepartie

RISQUE DE CONTREPARTIE BILATÉRAL

Le risque de contrepartie bilatéral correspond aux contrats traités de manière bilatérale (ou de gré à gré) par BNP Paribas avec ses clients.

La valeur exposée au risque (EAD) de contrepartie bilatéral est mesurée principalement à l aide de modèles internes (voir paragraphe Calcul de l exposition au risque de contrepartie). Sur le périmètre non couvert par les modèles internes (réduit essentiellement aux filiales BNL, BancWest, TEB et Exane, la valeur exposée au risque est calculée selon l approche standard du risque de crédit de contrepartie. Les actifs pondérés au titre du risque de contrepartie sont ensuite calculés en multipliant la valeur exposée au risque par un taux de pondération qui résulte du type d approche utilisé (approche standard ou approche IRBA).

Le tableau suivant présente une synthèse, par approche, des expositions règlementaires du risque de contrepartie et des actifs pondérés associés pour l ensemble du périmètre des activités bilatérales du Groupe BNP Paribas, qui représente la plus grande partie des expositions au risque de contrepartie.

Depuis le 30 juin 2021, les expositions non modélisées sont calculées selon les dispositions prévues à l article 274 du Règlement (UE) n° 876/2019 (méthode SA-CCR) et non plus selon la méthode de l évaluation au prix de du marché (« Mark-to-market »).

➤ TABLEAU N° 75 : EXPOSITION AU RISQUE DE CONTREPARTIE BILATÉRAL PAR MÉTHODE DE CALCUL DE LA VALEUR EXPOSÉE AU RISQUE (EU CCR1)

En millions d euros

31 décembre 2021

Coût de remplace- ment (RC)

Exposition future

potentielle (PFE) EEPE(**)

Facteur alpha utilisé pour

calculer l exposition

règlementaire

Valeur exposée

au risque

Actifs pondérés

Dont approche standard

Dont approche

IRBA

SA-CCR (pour les dérivés) 340 1 715 1,40 2 876 2 238 2 007 232

IMM (pour les dérivés et les SFT)(*) 103 800 1,65 171 270 31 629 2 31 627

dont opérations de financement sur titres 42 388 69 940 6 106 2 6 104

dont dérivés et opérations à règlement différé 61 412 101 330 25 523 25 523

Méthode simple fondée sur les sûretés financières (pour les SFT) 25 8 8

TOTAL 174 171 33 875 2 009 31 866

(*) Opérations de pension et de prêts/emprunts de titres. (**) Effective Expected Positive Exposure.

En millions d euros

31 décembre 2020

NPV(**) + Add-on EEPE(***)

Facteur alpha utilisé pour calculer

l exposition règlementaire

Valeur exposée au

risque

Actifs pondérés

Dont approche standard

Dont approche IRBA

Mark-to-market 3 042 1 901 1 654 1 609 45

IMM (pour les dérivés et les SFT)(*) 108 035 1,75 172 856 33 164 6 33 158

dont opérations de financement sur titres 44 283 1,75 70 853 4 015 5 4 010

dont dérivés et opérations à règlement différé 63 752 1,75 102 003 29 149 1 29 148

TOTAL 174 758 34 818 1 615 33 203

(*) Opérations de pension et de prêts/emprunts de titres. (**) Net Present Value (valeur actuelle nette). (***) Effective Expected Positive Exposure.