Document d enregistrement universel et rapport financier annuel 2021 - BNP PARIBAS228
4 états financiers consolidés au 31 décemBre 2021
4
Notes annexes aux états financiers
Ajustement de valeur pour risque de crédit propre pour les dettes (Own Credit Adjustment OCA) et pour les dérivés (Debit Valuation Adjustment DVA) : ces ajustements reflètent l effet de la qualité de crédit de BNP Paribas sur la valorisation des émissions évaluées en valeur de marché sur option et des instruments financiers dérivés. Ces deux ajustements se fondent sur le profil des expositions passives attendues. Le risque de crédit propre est évalué à partir de l observation des conditions des émissions de titres de dettes appropriées réalisées par le Groupe sur le marché. L ajustement de DVA est établi après prise en compte de l ajustement du coût de financement (FVA).
À ce titre, la valeur comptable des titres de dette en valeur de marché sur option est augmentée de 359 millions d euros au 31 décembre 2021, à comparer à une augmentation de valeur de 408 millions d euros au 31 décembre 2020, soit une variation de 49 millions d euros constatée directement en capitaux propres ne pouvant être reclassés en résultat.
Classes d instruments et classification au sein de la hiérarchie pour les actifs et passifs évalués à la valeur de marché
Comme énoncé dans le résumé des principes comptables (cf. note 1.e.10), les instruments financiers évalués à la valeur de marché sont répartis selon une hiérarchie qui comprend trois niveaux.
La ventilation des actifs et des passifs par classes de risques a pour objectif de préciser la nature des instruments :
■ les expositions titrisées sont présentées par type de collatéral ;
■ pour les instruments dérivés, les valeurs de marché sont ventilées selon le facteur de risque dominant, à savoir le risque de taux d intérêt, le risque de change, le risque de crédit et le risque action. Les instruments dérivés de couverture sont principalement des instruments dérivés de taux d intérêt.
En millions d euros, au
31 décembre 2021
Portefeuille de transaction
Instruments financiers en valeur de marché par résultat non détenus
à des fins de transaction Actifs financiers évalués en valeur
de marché par capitaux propres
Niveau 1 Niveau 2 Niveau 3 Total Niveau 1 Niveau 2 Niveau 3 Total Niveau 1 Niveau 2 Niveau 3 Total
Portefeuille de titres 152 215 28 234 630 181 079 3 520 1 865 5 043 10 428 33 356 6 987 1 121 41 464
États 82 556 10 962 36 93 554 - 16 263 3 717 19 980
Autres titres de dettes 20 921 15 697 404 37 022 2 867 696 404 3 967 15 551 3 057 318 18 926
Actions et autres titres de capitaux propres 48 738 1 575 190 50 503 653 1 169 4 639 6 461 1 542 213 803 2 558
Prêts et opérations de pension - 246 895 612 247 507 - 1 398 903 2 301 - - - -
Prêts 6 525 13 6 538 1 398 903 2 301
Opérations de pension 240 370 599 240 969 -
ACTIFS FINANCIERS EN VALEUR DE MARCHÉ 152 215 275 129 1 242 428 586 3 520 3 263 5 946 12 729 33 356 6 987 1 121 41 464
Portefeuille de titres 110 117 2 064 157 112 338 - - - -
États 76 019 267 76 286 -
Autres titres de dette 14 382 1 683 117 16 182 -
Actions et autres titres de capitaux propres 19 716 114 40 19 870 -
Dépôts et opérations de pension - 290 659 918 291 577 - 1 556 323 1 879
Emprunts 1 758 1 758 1 556 323 1 879
Opérations de pension 288 901 918 289 819 -
Dettes représentées par un titre (note 4.h) - - - - 2 716 47 409 20 258 70 383
Dettes subordonnées (note 4.h) - 947 947
Dettes non subordonnées (note 4.h) - 42 076 20 258 62 334
Dettes représentatives de parts de fonds consolidés détenues par des tiers - 2 716 4 386 7 102
PASSIFS FINANCIERS EN VALEUR DE MARCHÉ 110 117 292 723 1 075 403 915 2 716 48 965 20 581 72 262
