Document de référence et rapport fi nancier annuel 2015 - BNP PARIBAS 327
5RISQUES ET ADÉQUATION DES FONDS PROPRES PILIER 3
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Risque de contrepartie
➤ TABLEAU N° 50 : VARIATION DES ACTIFS PONDÉRÉS DU RISQUE DE CONTREPARTIE PAR TYPE D EFFETS
En millions d euros 31 décembre
2014
Type d effets Total
variation 31 décembre
2015Change Volume Paramètres Périmètre Méthode Autres
Actifs pondérés Risque de contrepartie 29 995 59 (308 ) (922) - - 404 (767) 29 228
Les actifs pondérés au titre du risque de contrepartie sont en baisse de 1 milliard d euros avec une évolution des paramètres de marché (baisse du prix du pétrole, appréciation du dollar US et évolution des taux d intérêt) dont les variations se neutralisent en grande partie sur l année.
Risque de contrepartie bilatéral
Les exigences de fonds propres du risque de contrepartie hors CCP et hors CVA correspondent aux exigences de fonds propres pour les expositions du risque de contrepartie bilatéral. Elles sont calculées sur la partie non compensée du portefeuille des dérivés de gré à gré et des prêts/emprunts
de titres. Cette exigence de fonds propres est égale au maximum de la charge calculée sur base des EAD courantes et de celle calculée sur base des EAD stressées.
La répartition entre dérivés de gré à gré et prêts/emprunts de titres est indiquée dans le tableau suivant :
➤ TABLEAU N° 51 : VENTILATION DU RISQUE DE CONTREPARTIE (HORS CCP ET HORS CVA) PAR PRODUIT
En millions d euros
31 décembre 2015 31 décembre 2014
Actifs pondérés Exigences de
fonds propres Actifs pondérés Exigences de
fonds propres
Dérivés de gré à gré 21 257 1 701 22 600 1 808
Opérations de pension et de prêts/emprunts de titres 2 033 163 2 025 162
TOTAL 23 289 1 863 24 625 1 970
Risque de contrepartie pour les expositions sur une contrepartie centrale
L exigence de fonds propres pour les expositions sur une contrepartie centrale correspond à une extension du périmètre de calcul du risque de contrepartie bilatéral aux activités de clearing, c est-à-dire à la partie compensée du portefeuille des dérivés de gré à gré et des prêts/emprunts de titres ainsi qu au portefeuille de dérivés listés.
Elle correspond à la somme des trois éléments suivants :
■ une exigence résultant des expositions de BNP Paribas aux chambres de compensation ;
■ une exigence résultant des expositions de BNP Paribas face aux clients (dans le cadre des activités de clearing pour le compte de client) ;
■ une exigence résultant des expositions de BNP Paribas à des clearers externes, dans les cas où BNP Paribas n agit pas directement en qualité de membre compensateur.
➤ TABLEAU N° 52 : EXIGENCES DE FONDS PROPRES ET ACTIFS PONDÉRÉS RELATIFS AUX EXPOSITIONS SUR CONTREPARTIES CENTRALES
En millions d euros
31 décembre 2015 31 décembre 2014
Actifs pondérés Exigences de
fonds propres Actifs pondérés Exigences de
fonds propres
Chambre de compensation 1 676 134 1 673 133
Client externe 694 56 761 61
Membre compensateur externe 62 5 136 11
TOTAL 2 432 195 2 570 205
La répartition de l exigence de fonds propres pour les expositions sur une contrepartie centrale entre chacun de ces trois éléments est présentée dans le tableau suivant :