Document d enregistrement universel et rapport financier annuel 2019 - BNP PARIBAS 421
5risques et adéquation des fonds ProPres Pilier 3
5
Risque de liquidité
➤ TABLEAU N° 92 : COMPOSITION DE LA RÉSERVE DE LIQUIDITÉ GLOBALE (COUNTERBALANCING CAPACITY)
En millions d euros Moyenne 2019 31 décembre 2019 31 décembre 2018
Total des actifs éligibles 443 704 421 918 412 325
Utilisations (100 755) (108 713) (101 877)
Transférabilité (2 983) (4 228) (2 331)
RÉSERVE DE LIQUIDITÉ GLOBALE 339 966 308 977 308 117
dont actifs liquides reconnus par la règlementation prudentielle (HQLA) 312 596 276 500 288 200
dont autres actifs liquides 27 370 32 477 19 917
La réserve de liquidité du Groupe s établit en fin d année 2019 à 309 milliards d euros dont 72,4 milliards d euros stérilisant les financements wholesale très court terme.
La réserve de liquidité du Groupe au 31 décembre 2019 est stable par rapport à fin 2018. En moyenne annuelle la réserve augmente de plus de 20 milliards d euros par rapport à l année précédente, avec une augmentation des titres liquides, essentiellement des obligations émises ou garanties par les États et banques centrales de l espace économique européen.
RATIOS RÈGLEMENTAIRES DE LIQUIDITÉ
Champ d application
Le périmètre prudentiel de liquidité défini par le Groupe BNP Paribas pour la surveillance et le pilotage sur base consolidée des ratios de liquidité correspond à celui défini pour la surveillance de ses ratios de fonds propres, à l exception des entités contrôlées conjointement qui sont consolidées selon la méthode de l intégration proportionnelle dans le périmètre prudentiel qui sont mises en équivalence dans le périmètre prudentiel de liquidité (voir partie Champ d application de la section 5.2 Gestion du capital et adéquation des fonds propres).
Liquidity Coverage Ratio LCR
Le ratio de liquidité règlementaire à 30 jours (Liquidity Coverage Ratio LCR) est entré en vigueur au 1er octobre 2015 avec une exigence de couverture minimale des sorties nettes de trésorerie sur un horizon d un mois en situation de crise de 100 % depuis le 1er janvier 2018. Le Groupe mesure son exigence de liquidité conformément aux prescriptions de l Acte Délégué adopté par la Commission européenne en janvier 2015 et a adapté son processus de pilotage à cette règlementation. Ainsi, les indicateurs de pilotage des besoins de financement des métiers et les modalités de tarification interne tiennent compte des hypothèses standardisées fixées par le LCR et permettent au Groupe de veiller au respect de cette exigence.
Le LCR fin de période du Groupe au 31 décembre 2019 s élève à 125 %, contre 132 % au 31 décembre 2018.
La situation LCR du Groupe est présentée ci-dessous selon les « Orientations de l ABE relatives à la publication du LCR » publiées le 8 mars 2017. Conformément à ces orientations, la situation LCR du Groupe est calculée comme la moyenne glissante des 12 dernières mesures de fin de mois.
La réserve de liquidité globale (counterbalancing capacity) est calculée nette des besoins intra-journaliers des systèmes de paiement et tient compte des règles prudentielles, notamment américaines, qui ne reconnaissent comme disponibles certains actifs liquides qu à partir d un certain délai. Les contraintes de transférabilité sont également prises en
compte dans la détermination de la réserve de liquidité du Groupe. Ces contraintes peuvent naître de règlementations locales qui limitent les transferts entre entités d un groupe, de devises non convertibles ou de juridictions avec contrôle des changes.
Le tableau ci-dessous décrit son évolution.
